La Revolución Mexicana de 1910 a 1920 puso fin al largo mandato de Porfirio Díaz y transformó el orden político y social del país, dando lugar a la Constitución de 1917 con sus disposiciones sobre reforma agraria, derechos laborales y educación laica. De este movimiento surgió el Partido Nacional Revolucionario, fundado en 1929 y más tarde renombrado como Partido Revolucionario Institucional, o PRI, el cual gobernaría México sin interrupción durante el resto del siglo.
Bajo el liderazgo del PRI, México siguió una estrategia de industrialización por sustitución de importaciones, apoyándose en aranceles altos, subsidios y la propiedad estatal para impulsar el crecimiento desde los años 40 hasta los 60, un periodo a menudo llamado el Milagro Mexicano. Los descubrimientos de petróleo impulsaron una mayor expansión en los años 70, pero la creciente deuda externa, la caída de los precios del petróleo y la inflación provocaron una grave crisis económica en 1982, lo que impulsó un cambio gradual hacia la liberalización del mercado que culminó con la entrada de México en el Tratado de Libre Comercio de América del Norte en 1994.
En el ámbito político, el dominio del PRI comenzó a desgastarse hacia finales del siglo a medida que los partidos de oposición ganaron fuerza y las reformas electorales abrieron el sistema a una mayor competencia. La victoria presidencial de Vicente Fox en el año 2000, representando al Partido Acción Nacional, marcó el primer triunfo de la oposición en más de setenta años, cerrando un siglo definido por la agitación revolucionaria, el gobierno de partido único y una transición gradual hacia una democracia competitiva.
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